Küresel piyasalarda İngiltere’de Brexit, İtalya’da kurulan ikinci Conte hükümetine yönelik endişeler, Arjantin’de ekonomik kriz dışında iyimserliğin arttığı bir dönemde Türkiye’de yeniden siyasi risklerin üzerinde siyaset yapma girişimleri piyasalarda moralleri bozdu. Merkez Bankası’nın (TCMB) bu hafta vereceği faiz kararı ise Türkiye’de piyasaları yakından ilgilendiriyor. Ayrıca bu hafta Avrupa Merkez Bankası (ECB), 18 Eylül’de ABD Merkez Bankası (FED) ve 19 Eylül’de Japonya ile İngiltere merkez bankalarının faiz kararları da piyasaların yakın gündeminde. Küresel piyasaları en fazla düşündüren ise PMI verilerinin düşük gelmesi, enflasyondaki gerilemeler ve resesyon tehdidinin ağırlık kazanması.

Yurt içinde ise iyi gelen ekonomik verilere karşılık HDP belediyelerine yönelik kayyım atamalarından sonra başta İstanbul Belediye Başkanı Ekrem İmamoğlu olmak üzere CHP’lilerin HDP ziyaretleri, HDP Diyarbakır İl Teşkilatı önünde halkın PKK karşıtı eylemleri, CHP İstanbul İl Başkanı Canan Kaftancıoğlu’na verilen hapis cezası, İstanbul Büyükşehir Belediyesi’nde (İBB) kullanılan araçlarla ilgili spekülasyonlar ve AK Parti’den ayrılanların parti kurma çalışmaları piyasaları olumsuz etkiliyor.

Powell “Resesyon tehdidi yok” dedi

ABD/Çin ticaret gerginliği gelecek aydan itibaren görüşmelerin yeniden çözüm odaklı başlanacağına dair gelen açıklamalarla küresel piyasalar biraz nefes aldı. ABD, Avrupa ve Asya’da piyasalar haftayı pozitif kapattı. İtalya’da endekslerin düşüşle kapandığı haftada İngiltere parlamentosunun Başbakan Boris Johnson’ın erken seçim talebini reddetmesi ile Hong Kong’da protesto edilen yasa tasarısının geri çekilmesi sonrası küresel piyasalarda risk iştahı konusunda karışık bir seyir oluşturdu.  

Küresel piyasalar hafta sonu FED Başkanı Jerome Powell’ın ABD ekonomisinin iyi durumda olduğunu, resesyon beklemediklerini, ancak ekonomik görünüm üzerinde önemli riskler olduğunu söylediği toplantısına odaklandı. Powell’ın konuşmasında en dikkat çeken yeri ABD istihdam piyasasının güçlü olduğuna dair söylemi oldu. Piyasalar Powell’ın konuşmasından sonra 18 Eylül’de toplanacak FED toplantısından agresif bir faiz indirimi beklemiyor.

Fonların altın ilgisi zirveye gidiyor

Diğer yandan küresel risklere bağlı olarak fonların altın varlıklarını artırdıklarına dair Dünya Altın Konseyi’nin raporu piyasalar tarafından dikkat çekti. Buna göre, fonların elinde tuttuğu altın miktarı Ağustos’ta bir önceki aya göre 122,3 tonluk artışla 2 bin 733 tona yükseldi. 2012’de altın fonlarının sahip olduğu altın miktarı 2 bin 791 tonla rekor yapmıştı. Fonların altına yönelik ilgisiyle yeni bir rekorun gelebileceği belirtiliyor.

Fonlar Ağustos’ta ABD’de 76,3 ton, İngiltere 21,7 ton, Çin 9,7 ton, Almanya 6,2 ton ve İsviçre 3,1 ton altını kasalarına koydular. Altında yüksek yatırımı 54,9 tonla ABD’li SPDR Gold Shares, 18,4 tonla iShares Gol Trust ve 9,3’er tonla İngiliz iShares Physical Gold ETC ve Invesco Physical Gold ETC gerçekleştirdi.  

Borsa kazandırdı açan 100 bini aşamadı

Söz konusu gelişmelerle bu hafta, yatırım araçlarından borsa kazandırdı, altın ve döviz kaybettirdi. Borsa İstanbul'da BIST 100 endeksi, haftayı yüzde 2,35 artışla 98.987,48 puandan tamamladı. Endeks hafta içinde en yüksek 100.876,60, en düşük 96.737,68 puanı gördü.

Aynı dönemde Borsa İstanbul Mali Endeksi yüzde 2,96 artışla 113.601,24 puana, Sanayi endeksi yüzde 1,94 kazançla 113.485,64 puana, Hizmetler Endeksi yüzde 1,79 yükselerek 76.804,34 puana, Teknoloji Endeksi yüzde 4,95 artarak 82.755,36 puana yükseldi.

Borsa İstanbul'da BIST 100 endeksine dahil hisse senetleri arasında bu hafta en çok yükselen yüzde 52,11 ile Çemaş Döküm oldu. En çok değer kaybeden hisse ise yüzde 7,27 ile Anadolu Efes olarak gerçekleşti. Borsa İstanbul'da en yüksek işlem hacmi 5,3 milyar lira ile Türk Hava Yolları olurken, bu şirketi 4,4 milyar lira ile Garanti Bankası 2,4 lira ile Aselsan takip etti.

Altın ve döviz yatırımcısına kaybettirdi

Kapalıçarşı'da işlem gören 24 ayar külçe altının gram satış fiyatı bu hafta yüzde yüzde 3,04 azalışla 280,20 liraya, Cumhuriyet altınının satış fiyatı da yüzde 3,01 kayıpla 1.866,00 liraya geriledi.

Serbest piyasada haftayı, dolar ve euro haftayı düşüşle kapattı. Doların satış fiyatı yüzde yüzde 2,01 değer kaybederek 5,7150 liraya, euronun satış fiyatı da yüzde 2,09 azalarak 6,3190 liraya düştü.

Bu hafta, yatırım fonları yüzde 0,24, bireysel emeklilik fonları yüzde 0,75 değer kazandı. Kategorilerine göre bakıldığında ise yatırım fonları içinde en fazla kazandıran yüzde 2,36 ile hisse senedi fonları oldu.

1000 TL’lik yatırım ne oldu?

Hafta sonunda 1000 TL’lik yatırım Borsa İstanbul’da 1023,5 TL, dolarda 979,9 TL, euroda 979,1 TL, 24 ayar külçe altında 969,6 TL oldu.

Piyasalarda gelecek hafta projeksiyonu

BIST 100…

Hafta içinde en yüksek 100.876 puanı gördükten gerileyen ve 100 bin direncini aşamayan Borsa İstanbul BIST 100 endeksi 99 binin altında yeni haftaya başlayacak. Haftanın son günü yurt içi siyasi risklerin artmasıyla satışa yönelen borsanın hareketinde bu hafta TCMB’nin 12 Eylül’deki faiz kararının belirgin olacağı tahmin ediliyor. Cuma günü yüzde 1,29 düşüşle haftayı 98.987 puandan kapatan BIST 100 endeksinin yurt içi ve yurt dışı riskleri, merkez bankası faiz kararlarıyla farklı bir yöne taşıyabileceği belirtiliyor. BIST 100 endeksinde yukarı harekette 99.600 ve 100.500 bölgesi kuvvetli direnç görünümünde. Aşağı sarkmalarda ise 98.000 ve 97.800 güçlü desteğini sürdürüyor.

DOLAR/TL…

Türk Lirası (TL) varlıklarına yönelik son haftalarda gelen satış dalgası 5 yıllık risk primi CDS’lerin (372,08) düşmesiyle alımlara yöneldi. Ancak hafta sonu yurt içinde siyasi risklerin tırmanması borsada satış harekete getirirken dolarda da alımları artırdı. 5,83’e kadar çıkan dolar/TL kuru daha sonra gelen tepki satışlarıyla 5,66’ya kadar geriledi. Ancak yurt içinde siyasi polemikler dövizi yeniden 5,70’lerin üzerine attı. Teknik olarak paritede 5,66 pivot bölgesinin yukarı ataklarda 5,78 ve 5,82 seviyelerini, aşağı sarkmalarda ise 5,60 ve 5,55 görebileceği ihtimali bulunuyor. Dolar endeksi ise 98 seviyesinde.

EURO/TL…

Almanya ve Euro Bölgesi’ndeki ekonomik veriler ve doların küresel piyasalarda zaman zaman yukarı ve aşağı yönlü dalgalanmaları euro/TL paritesini de etkiliyor. Euroyu gelecek hafta en fazla etkileyecek olay ise Avrupa Merkez Bankası’nın (ECB) faiz kararı olacak. Hafta sonu 6,33 sınırına kadar dayanan euro/TL kurunda pivot bölge 6,28. Bölgenin yukarı yönlü geçilmesi durumunda 6,35 ve 6,40’lar direnç, aşağı sarkmalarda ise 6,20 ve 6,15’ler güçlü destekler olarak görünüyor.

ONS ALTIN…

ABD 10 yıllık tahvil getirisinde yaşanan sert yükselişle birlikte fonların alımları değerli maden fiyatları üzerindeki baskısı altın üzerinde devam ediyor. Bu hafta altın fiyatlarındaki gerilemenin en büyük sebebi ise ABD/Çin gerginliğinin yumuşaması oldu. Halen 1506 dolar seviyesinde hareket eden ons altında pivot bölge 1520 dolar. Pivotun yukarı yönlü kırılması durumunda 1545’li rakamlar tekrar gündeme gelebilir. Aşağı sarkmalarda ise 1500 ve 1493’ler kuvvetli destek görünümünde. Diğer taraftan uluslar arası piyasalarda 19,56 dolar seviyelerini test eden ons gümüş doların da kuvvetlenmesiyle buralarda kalıcılığını sağlayamadı. Ons gümüş şu anda 18,30 dolar seviyelerinden alıcı buluyor.   

PETROL…

Küresel piyasalarda risk iştahının ABD/Çin gerginliğinin tavsamasıyla fiyatlarında yukarı yönlü bir seyre geçen brent petrolde varil fiyat 62 dolar sınırına geldi. Petrol fiyatlarının yükselmesinde petrol stoklarındaki gerileme de etkili oldu. Brent petrolde pivot bölge 59 dolar. Yukarı yönlü harekette 63 ve 64 dolar güçlü dirençler, 57 ve 55 dolarlar ise güçlü destekler görünümünde. Brent petrol fiyatlarına yaklaşan ABD tipi petrol fiyatları da 56 ve 58 dolar arasında hareket etti. 55 doların pivot bölge olduğu Amerikan tipi petrolde yukarı harekette 60 dolar direnç, aşağı harekette ise 55 dolar destek görüntüsü veriyor.

-----------------------------------------------------------------------------------------------------------

SÖZ KONUSU BİLGİLER TAVSİYE NİTELİĞİNDE OLUP YATIRIM DANIŞMANLIĞI KAPSAMINDA DEĞİLDİR.

-----------------------------------------------------------------------------------------------------------